Microsoft

Der Enterprise Value (EV) ist eine Messgrösse für den Wert eines Unternehmens unabhängig von seiner Finanzierung. Er wird folgendermassen berechnet:
EV = Marktkapitalisierung - Cash + Schulden.

Teilt man den Enterprise Value durch den Umsatz so erhält man eine wichtige Kennzahl zur Einschätzung der Bewertung von schnell wachsenden aber noch defizitären Technologieunternehmen.

EV / Sales aktuell bezieht sich auf den Enterprise Value zum aktuellen Zeitpunkt. Dazu wird die aktuelle Marktkapitalisierung und die Werte für Cash, Schulden und Umsatz aus den letzten Quartalszahlen verwendet.

EV/Sales einfach erklärt

Point distribution for HGI score

3 Pts.

≤ 8

2 Pts.

> 8 und ≤ 10

1 Pts.

> 10 und ≤ 12

Data for Microsoft

Calculation for Microsoft

Die Gross Margin ist der prozentuale Anteil des Umsatzes, der nach Abzug der direkten Herstellungskosten beim Unternehmen verbleibt.
Gross Margin (%) = (Umsatz - Direkte Kosten) / Umsatz

Die Gross Margin gibt einen guten Anhaltspunkt für die Profitabilität eines Geschäftsmodells. Je höher die Prozentzahl, desto mehr Geld hat ein Unternehmen zur Verfügung, für Sales, Marketing, Forschung+Entwicklung sowie Kapital.

Point distribution for HGI score

3 Pts.

≥ 75%

2 Pts.

< 75% und ≥ 65%

1 Pts.

< 65% und ≥ 50%

Wert für Microsoft

Aktien mit hoher Gross Margin

Die "Rule of 40" ist eine einfache Kennzahl, um die Effizienz des Wachstums eines Unternehmens und somit die Güte des Geschäftsmodells einschätzen zu können.

Die Kennzahl wird berechnet als Summe aus Umsatzwachstum Umsatzwachstum und Free Cashflow-Marge. Je höher der Wert ist, umso besser ist das Geschäftsmodell des Unternehmens. Werte über 40 werden als attraktiv angesehen.

Point distribution for HGI score

3 Pts.

≥ 50%

2 Pts.

< 50% und ≥ 45%

1 Pts.

< 45% und ≥ 40%

Data for Microsoft

Calculation for Microsoft

Aktien mit attraktivem Rule-of-40 Score

The PEG is one of the most important key figures for assessing growth stocks that are already profitable. It calculates the ratio of P/E (i.e. P/E ratio) and EBIT growth. If this ratio is between 0 and 1, this indicates an undervaluation. The PEG can only be meaningfully calculated for companies that are already sustainably profitable.

Point distribution for HGI score

3 Pts.

> 0 und < 1

2 Pts.

≥ 1 und < 2

1 Pts.

≥ 2 und < 4

Data for Microsoft

Calculation for Microsoft

Das Umsatzwachstum TTM (Trailing Twelve Months) vergleicht den Umsatz der letzten 12 Monate mit dem Umsatz der vorherigen 12 Monate.

Umsatzwachstum (TTM) einfach erklärt

Point distribution for HGI score

3 Pts.

≥ 40%

2 Pts.

< 40% und ≥ 30%

1 Pts.

< 30% und ≥ 20%

Data for Microsoft

Die Unternehmen mit dem höchsten Umsatzwachstum (TTM)

Das Umsatzwachstum FY23 vergleicht den Umsatz des Geschäftsjahres 2023 mit dem Umsatz des vorherigen Geschäftsjahres. HGI-Topscorer müssen ein Umsatzwachstum FY23 von mehr als 10 % aufweisen.

Umsatzwachstum (TTM) einfach erklärt

Data for Microsoft

Die Unternehmen mit dem höchsten Umsatzwachstum (TTM)

Das Umsatzwachstum FY22 vergleicht den Umsatz des Geschäftsjahres 2022 mit dem Umsatz des vorherigen Geschäftsjahres. HGI-Topscorer müssen ein Umsatzwachstum FY22 von mehr als 10 % aufweisen.

Umsatzwachstum (TTM) einfach erklärt

Data for Microsoft

Die Unternehmen mit dem höchsten Umsatzwachstum (TTM)

Das Umsatzwachstum FY21 vergleicht den Umsatz des Geschäftsjahres 2021 mit dem Umsatz des vorherigen Geschäftsjahres. HGI-Topscorer müssen ein Umsatzwachstum FY21 von mehr als 10 % aufweisen.

Umsatzwachstum (TTM) einfach erklärt

Data for Microsoft

Die Unternehmen mit dem höchsten Umsatzwachstum (TTM)

The gearing ratio is calculated by putting the sum of current and non-current liabilities in relation to equity. The most recent quarterly figures are used for the calculation.

Ein Verschuldungsgrad kleiner als 1 zeigt eine niedrige Verschuldung an, ein Verschuldungsgrad größer als 2 weist auf mögliche Risiken aus der Verschuldung hin.

Point distribution for HGI score

3 Pts.

≤ 0,5

2 Pts.

> 0,5 und ≤ 1

1 Pts.

> 1 und ≤ 1,5

Data for Microsoft

Calculation for Microsoft

Aktien mit niedrigem Verschuldungsgrad